...

Как бы смысл по-русски такой (если полностью развернуть):

Консультант компании X по зарегистрированному SEC выпуску ценных бумаг на сумму 1 млрд долл., размещаемых посредством оферты на приобретение путем обмена серии A на серию B



Получается каламбурчик такой, но что не сделаешь для того, чтобы точно передать смысл.


Понятно, что можно и покороче:

Финансовый консультант компании X по зарегистрированному SEC выпуску обязательств на 1 млрд долл., размещаемых путем оферты на обмен серии A на B

Финансовый консультант компании X по зарегистрированному SEC выпуску обязательств на 1 млрд долл. в виде оферты на обмен серий A/B



--------------------------------------------------
Note added at 2 hrs (2015-01-08 13:50:38 GMT)
--------------------------------------------------

...

PS

Здесь надо переводить именно в комплексе SEC-registered A/B exchange offer, это именно выпуск (эмиссия), зарегистрированный SEC